就像2019年4月我们写的那篇《永别了,直播》,其实游戏直播的故事在那时就已告一段落。

当时的行业态势,和现在比,根本没有什么本质的不同:腾讯在游戏直播业掌握了话语权、B站直播在抬头但是苦于没有靠谱团队好好做、快手抖音也逐渐崛起不过并不是纯游戏直播的态势。

所以要说虎牙和斗鱼的合并,对行业有什么影响,这个影响应该是在去年那个时候就已经存在。

现在谈,其实都可以算是晚了一年半。虽然跟那时我们的判断差不多,但是也再说说吧。

对于游戏直播从业者来说

更考验从业者专业能力的时候到了。

当年熊猫等多家游戏直播公司的倒闭,已经把从业者筛了一轮。

然后虎牙和斗鱼的上市,又是一轮“吐故纳新”。

再到眼下,虎牙和斗鱼的合并,同时并入企鹅电竞,游戏直播可谓天下归心,N家公司的体量,变成一家,所需的员工数还会跟之前保持一样吗?谁能留下?谁会离开?考验的是什么?

行业早已不是野蛮生长,鸡犬升天的时代。这些变革和要求在之前的时代,也早就开始,还是那句话,如果现在才感觉到危机,真的有点晚。

对于产业链来说

从多合三(剩虎牙、斗鱼、企鹅),再到三合一(三家合并),在游戏直播的赛道里,平台越来越集中,竞争越来越少,话语权越来越大。(这里我们没有谈及网易CC,其实网易CC的数据不小,但是鉴于网易CC一直在做内循环,所以我们在讨论直播行业的时候,都不太讨论网易CC)

相应的,直播平台外的其他产业链环的话语权,也就越来越小,特别是给平台做供应商的公会、MCN们。

过去的好时候,只会一去不复返,他们从期待补贴,变成了真实的流水分成。

是不是很久没听到天价签约主播的消息了?这就是现实。

虽然没有看到多少报道,但是这些年过来,已经死了多少中小公会了?保守说80%以上吧。

从公会反应看,此次的合并,也的确让他们担心,已经有公会收到消息要另签合同。

当然,合并之后,更换公司主体,合同另签也属正常,但是仍有不少主播和公会担心分成比例上,资源倾斜上,会有比较大的变化。

毕竟,公会的议价能力又下一成,而资源关系上,又可能因为合并带来的人事和架构的变动,带来大的变数。

至于转投其他平台,如B站、快手、抖音,也都不是一朝一夕能积累起来的关系。

对整个大直播行业来说,可能是个打压下游供应链价格、或者说收编更多内容的好机会。

主播公会之外,赛事的版权可能也会受到一定程度的打压,毕竟以前可以卖三份,以后只能卖一份了。

一方赛事,特别是腾讯的赛事,无所谓这些钱,其他的赛事就更难。

对于行业参与者竞争者来说

其实从最新一季的财报来看,是可以看出来为什么留虎牙,去斗鱼的。财报里的一些数据,已经证明,在大直播赛道里,可能虎牙会更有竞争力。

而且,也可能暗示了,未来团队的去留。

2020年Q2的财报,是两家上市游戏直播公司最新的季度报告。

报告里显示,虎牙的收入是3.81亿美元,同比(同比=较去年同期)增长34.2%;斗鱼的收入是3.54亿元,同比增长29.2%。

绝对值和增长,斗鱼都不如虎牙。

净利润,虎牙3210万美元,同比增86.2%;斗鱼4560万美元,同比增长只有12.7%。

这个数据说明什么呢,收入高虎牙,净利不如收入低的斗鱼,说明斗鱼在这季里,有压缩成本。

再看增长的数据,斗鱼明显乏力,如果再综合下几个季度的环比来看,可能会更明显。所以这个数据,也是虎牙占优的。

再来看成本,这个能够说明一家公司把力使在哪儿。

虎牙的研发费用同比涨了70.6%,营销费用上涨4.2%(如无特别说明,均为同比增长),管理费用上涨61.5%。

斗鱼的研发费用上涨只有12.5%,营销费用却涨了15.3%,管理费用上涨了8.4%。

这个数据就特别明显了,虎牙还在大投入做研发,和收买人才,但是斗鱼已经基本停滞。当然,因为两家合并的消息已经传了好几年,有可能是已有定数,所以斗鱼也就不再挣扎。

那么这么一看,团队的去留,其实就很明显,肯定虎牙的团队留存率会更高一些。收购、合并的意义,价值都在于团队,肯定是赛马过后,留下好种。

对于未来大直播赛道中,和B站,快手,抖音的对决,财报里也透露了,一方面是研发上的发力,一方面是人才的笼络。

虎牙未来的任务,就是怎么应对另外三家对游戏直播份额的蚕食,怎么在移动端攻城略地,怎么扩大其他直播类别的份额。

在虎牙的财报中,特别提到了移动用户数,月活跃用户数达到了7560万。

游戏直播方面,版权是最大的护城河,B站虽然手握英雄联盟的赛事版权,但是用钱堆出来的壁垒是最不牢靠的,还不是看“腾讯爸爸”心情的事?

所以其实最大的变数是在于,各家如何把握好自己用户的特性,做有自己护城河的事,比如淘宝直播,就是卖货谁也抢不走。快手建立起了自己的一套直播卖货逻辑,和一定的自己用户喜好的直播护城河。

就目前而言,虎牙还没有看到特别明显的,破游戏直播圈子的事儿。只能说,拭目以待合并之后的动作吧。

B站,虽然前大鹅的CEO过去带队,但是同样的,没有声音。有饭最捏把汗的可能就是B站的直播了,手握优质用户,但是一直有点无头苍蝇,挺可惜。

抖音,卖货、游戏、秀场都在做,但是特异性,区别性,还没有看到。游戏直播其实除了版权,内容门槛也还是有一些的,就跟抖音想做游戏一样,归根结底是有没有找到靠谱的领头人和团队。

有机会的话,可以尝试挖挖这次出局了高管们。出局的可能是斗鱼的陈少杰,也可能是虎牙的董荣杰。

有饭不负责任的预测一下吧,出局的应该是陈少杰(到底是谁,其实不好说,这里面其实更多的是自己和利益的选择,这个变数就大了)。因为就挖角而言,陈少杰的过往经历,不会安于在抖音下面的小直播部门做个头头。所以放陈少杰走,对于腾讯来说,会比较安全。

至于斗鱼下面的人,就抖音目前挖人的水平来看,可能要淘汰个5波吧。